모델감사

모델 감사는 스프레드시트 오류를 제거하기 위해 재무 모델에 대한 실사를 수행할 때 수행되는 작업을 나타내는 구어체입니다.모델 감사는 주로 재무 감사와 혼동을 피하기 위해 모델 리뷰라고 부르기도 한다.1998년의 연구에 따르면 250시간 이상의 스프레드시트 개발 경험이 있는 MBA 학생이라도 스프레드시트 ^[1]오류가 발생할 확률은 24%였습니다.모델 감사는 일반적으로 대출자와 투자자가 모델 내의 계산과 가정이 올바르고 모델에 의해 생성된 결과를 신뢰할 수 있다는 것을 확신시키기 위해 은행 조직에 의해 요청됩니다.모델에 대한 포괄적인 검토가 필요한 경우, 검토범위가 세무 및 회계, 민감도 테스트 및 모델에 포함된 데이터의 확인을 포함하도록 확장되어 원래의 재무 및 법률 문서로 되돌아가는 경우가 많다.

목적

모델 감사의 목적은 결과를 신뢰할 수 있는 보증을 제공하는 것입니다.이러한 이유로, 검토를 실시하는 당사자는 부채 금액의 형태에 어느 정도 의존하게 됩니다.이는 수수료의 배수(2배, 3배, 4배 등)에서 고정 금액(대부분 최대 2000만^{[citation needed]} 달러)까지 다양합니다.모델 감사인의 과실로 모델에 오류 또는 누락이 발견되었을 경우, 보고서에 의존하는 조직은 모델 감사인을 고소하여 손실을 회수할 수 있습니다.

모형감사의 목적은 재무모형이 관련된 거래에서 떠안고^{[clarification needed]} 있는 재무위험을 감소시키는 것이어야 한다.따라서 중요한 오류가 ^{[citation needed]}식별되지 않는 경우 책임 상한선을 협상하는 것보다 모델 감사가 적절한 범위를 가지며 견고한 방법론을 사용하여 수행되도록 하는 것이 더 중요합니다.모델 감사는 보험계약이 아니거나 적어도 주된 목적이 아니라 부담하는 ^{[citation needed]}재무위험을 줄이기 위한 것입니다.

일반적인 범위

전체 범위 모델 감사를 위해 일반적으로 다음과 같은 요소가 포함됩니다.

• 모델의 논리 검토
• 모델의 재무 및 계약 문서와의 일관성 검토
• 모델의 관련 회계 및 세금 요건과의 일관성 검토
• 감도 검토.

어플

모델 감사는 PPP(Public Private Partnership) 트랜잭션(영국의 PFI 및 미국의 P3 포함)을 포함한 프로젝트 파이낸스 및 인프라스트럭처 파이낸스에 주로 관련되어 있습니다.

모델 감사는 평가 모델, 운용 모델, 재융자 모델, 포트폴리오 모델, M&A 모델 등 재무 위험의 인수를 지원하기 위해 사용되는 모든 재무 모델에 적용할 수 있다.

실시 방법

대부분의 재무 모델은 스프레드시트 소프트웨어를 사용하여 생산됩니다.이 모형에는 입력 데이터, 모델을 주도하는 공식('작업') 및 산출물(대차대조표, 손익계산서, 현금흐름계산서 등)이 일상적으로 포함된다.

모델 감사자는 각각의 고유한 공식에 대해 상세한 '보텀업' 리뷰(셀별 체크)를 실시하거나 프로젝트의 문서화에 근거한 계산의 퍼포먼스와 같은 '톱다운' 분석을 조합할 수 있습니다.

"셀 바이 셀" 또는 성능 접근법이 가장 적절한지에 대해서는 몇 가지 논란이 있다.모델 감사인은 둘 중 하나를 강조하거나 두 가지 접근법을 조합하여 사용할 수 있습니다.

PPP를 위한 경쟁력 있는 대화

민관 프로젝트의 조달은 종종 경쟁적인 대화 체제 하에서 이루어진다.이를 위해서는 입찰자가 그 과정의 초기에 커밋해야 하며, 어떠한 초기 단계에서도 재무모형의 오류를 식별하지 못하는 것은 입찰자가 오류를 수정할 수 없다는 것을 의미할 수 있다.

그 결과, 재무 모델은 단순히 재무적인 마감 시점뿐만 아니라 입찰 프로세스 초기에 확인되고 있습니다.이러한 모델을 우선협상대상자 리뷰라고 합니다.어떤 경우에는 재무 마감 모델 감사와 거의 같은 범위를 가지지만(그러나 여전히 초안을 작성하기 때문에 문서 검토가 제한됨), 다른 경우에는 우선 입찰자 검토가 합의된 절차 범위로 제한되며, 이는 비용을 최소화하면서 리스크 완화를 극대화하는 것을 목적으로 한다.우선협상대상자 검토의 장점은 재무적 마감 시 모델 감사 수수료 인하로 이어져야 한다는 것이다.

이 과정을 북미에 도입하는 것은 논란이 되어 왔다.예를 들어, 브램튼 시는 이 과정의 사용에 대한 소송과 논란에^[3][4] 직면해^[2] 있다.

비용과 기간

모델 감사에는 1~5주가^{[citation needed]} 소요될 수 있지만 모델 감사자가 식별한 오류를 수정하는 데 모델 작성자가 소요된 시간은 포함되지 않습니다.수수료는 검토 범위, 모델에서 고유한 공식의 수와 복잡성, 문서의 양과 복잡성, 검토 대상 모델/문서의 버전 수에 따라 크게 달라진다.

비용은 또한 그 일을^{[citation needed]} 맡은 직원의 연공서열에 따라 달라질 것이다.법적 감사와 마찬가지로 모델 감사 계획은 리스크를 ^{[citation needed]}경감하는 데 필수적이며, 따라서 이는 고위 직원이 수행해야 합니다.계획 시 모델 감사 요소는 적절한 경험 수준, 기술 전문 지식(예: 세무 또는 회계) 및 연공서열을 가진 직원에게 할당해야 합니다.시니어 스탭은 모델의 전체적인 ^{[citation needed]}의미를 확인하기 위해 전체적인 그림을 볼 필요가 있습니다.

레퍼런스